現金等價物有商業本票、庫存現金、銀行存款、可轉讓定期存單、其他貨幣資金、貨幣市場基金、3個月內到期或清償的國債等。現金等價物即指公司在短期持有，兌換成現金十分便利且價值變動小，風險低流動性高。雖然與現金有別，但其支付功能差不多。

判斷投資是否屬于現金等價物的條件

1、期限短；

2、流動性強；

3、容易轉換成已知數額的現金；

4、價值變動風險小。

第一、二個條件強調現金等價物的變現能力，第三、四個條件強調現金等價物的支付能力的大小。這里的短期限，是指從購買之日起三月內到期。所以規范一定是能夠輕松便捷的兌換現金，包括自購買之日3個月到期的短期債券。企業為了短期投資而購買的可流通股票，即使同時兼具期限較短和變現能力強兩個優點，但是變現金額并不確定，風險波動大，因此不屬于現金等價物。